Мировой финансовый кризис в 2008 году поглотил весь мир

Но это только половина правды. Не то чтобы нам лгут, скорее просто недоговаривают. Эксперты и аналитики всех мастей разделились на два лагеря. Одни ратуют за умеренный оптимизм, другие ожидают второго пришествия Великой депрессии, но теперь уже более разрушительной и позарившейся на мировой масштаб. Почему родилась на свет эта статья? Отвечу словами Конфуция: «Кто промолчит, зная правду, подобен лжесвидетелю».

Суть экономического кризиса

 

Вы замечали, что в разговорах о глобальном финансовом кризисе упоминают то слово «финансовый», то слово «экономический»? На первый взгляд может показаться, что авторы просто пытаются избежать тавтологии, однако это не так. Финансовая система – лишь часть экономики и признавая кризис экономическим, мы автоматически признаем, что его причины и масштаб выходят далеко за рамки финансов.

Накануне событий, произошедших в 2008 году, в США в связи с падением цен на недвижимость разразился кризис ипотечного кредитования, который стал «валить» банки, словно костяшки домино. В дальнейшем этот процесс, словно пожар на складе боеприпасов, был переброшен в Европу и Азию, а в начале 2008 года неведомым образом (видимо помогла  та самая «невидимая рука рынка», о которой так давно спорят ученые-экономисты) финансовый кризис выразился в обвале фондовых рынков, который продолжался весь 2008 год. Все это так. Однако явления, приведшие мир на край экономической пропасти случились задолго до мирового финансового кризиса 2008 года. История очень часто меняет свою точку зрения в зависимости от выбранной точки отсчета. Поэтому я выбрал в качестве начала такую дату, принадлежность которой к кризису не осмелится оспорить ни один ученый.

Итак, в 1944 году в местечке Бреттон-Вудс доллар обрел статус мировой резервной валюты. В 1976-1978 годах привилегированное положение доллара стало еще сильнее, так его лишили обязанности быть привязанным к золоту. Итогом этих двух соглашений явились резкий рост долларовой денежной массы и её победное шествие по всему миру.
Вторым фактором, подтолкнувшим мир к краху, послужило то, что специалисты называют «проблемой глобальных дисбалансов». Суть  этого явления описывают многотомные трактаты, я же постараюсь объяснить на двух… нет, не пальцах. На двух цифрах. Ведь, как писал Антуан де Сент-Экзюпери, всем известно, что «взрослые очень любят цифры». Представьте, что США в лучшие свои годы производили до 25 % мирового ВВП, при этом они же потребляли и потребляют до 40 %. Резюмируя эти два фактора, мы получаем картину,  в которой одна страна имеет право печати ничем не обеспеченной международной валюты в неограниченных количествах, и которая производит товаров и услуг столько, что продав их, ей не хватает денег на то, чтобы обеспечивать привычный уровень потребления. Итак, мы выяснили, почему принято говорить «глобальный финансовый кризис» с упором на слово глобальный.

Экономическая система разрушена

 

Почему этот кризис является мировым нам уже ясно.  А вот какое отношение указанные причины имеют к событиям 2007-2008 годов, пока еще нет. Представьте теперь полуторамиллиардный  Китай, производящий все – от домашних тапочек, до космических кораблей и авианосцев. Мы привыкли слышать об успехах китайской экономики, но при этом не задумываемся, что успехи эти имеют место быть лишь до тех пор, пока в мире существует платежеспособный спрос на продукцию китайских заводов и фабрик. Со спросом  картина понятна – основной покупатель в мире, это США, ведь не зря я приводил вам выше две волшебные цифры. А вот платежеспособный спрос у США обеспечивается за счет необеспеченной (прошу прощения за сомнительный каламбур) эмиссии долларов и за счет внешних заимствований с помощью размещения государственных казначейских облигаций государственного департамента США. И основным кредитором, предоставляющим деньги США в долг, является, кто бы вы думали? Конечно Китай, который по существу одалживает деньги США, чтобы их спрос оставался платежеспособным.  Кроме Китая в этом сомнительном процессе были замечены страны-нефтедобытчики, получающие в связи с ростом цен на нефть сверхдоходы и размещающие их в доллары и облигации, ведь США является еще и крупнейшим потребителем нефти и нефтепродуктов.

Суть финансового кризиса заключается в том, что до поры до времени, на рост долларовой массы, обеспеченной только темпами роста американской экономики, смотрели сквозь пальцы. Однако когда масштабы задолженности стали критическими, мир стал перед фактом: финансовый кризис ознаменовал неминуемый крах существующей экономической системы и острую необходимость в её реформировании и коренном пересмотре.

Вот, пожалуй, и все. Я попытался избежать популярных сказок про деривативы, кризис эффективности неолиберализма  и возрождение кейнсианства, цикличность экономики и спекулятивные капиталы, повергающие в пух и прах целые экономики. Всё это так, однако, суть происходящего кроется в простых азбучных истинах, которые может быть звучат и не так эффектно, зато как нельзя лучше обнажают действительность, не пытаясь завуалировать её броскими терминами.